Wat zijn de definities of kenmerken van de verschillende FATCA-classificaties?

FFI - Rapportagemodel 1 IGA FFI

Een Reporting Model 1 IGA FFI (Foreign Financial Institution) is een financiële instelling die zich verbindt tot naleving van de FATCA-rapportagevereisten door:

• Het identificeren van Amerikaanse rekeninghouders of entiteiten met substantieel Amerikaans eigendom
• Het rapporteren van relevante rekeninggegevens aan de lokale belastingdienst (onder Model 1 IGA)
• Inhouding op bepaalde betalingen, indien vereist

FFI - Deelnemend of rapporterend Model 2 IGA FFI

Een Reporting Model 2 IGA FFI (Foreign Financial Institution) is een financiële instelling die zich verbindt tot naleving van de FATCA-rapportagevereisten door:

• Het identificeren van Amerikaanse rekeninghouders of entiteiten met substantieel Amerikaans eigendom
• Het rapporteren van relevante rekeninggegevens aan de IRS (onder Model 2 IGA)
• Inhouding op bepaalde betalingen, indien vereist

FFI - Gesponsorde FFI

Een Sponsored FFI (Foreign Financial Institution) is een financiële instelling die:

• Zich niet rechtstreeks bij de IRS registreert voor FATCA-naleving
• Een beroep doet op een Sponsoring FFI om alle FATCA-verplichtingen namens haar te vervullen

Belangrijkste kenmerken:

• De Sponsoring FFI verzorgt:
• Due diligence
• Rapportage van U.S. rekeninghouders
• Inhouding (indien van toepassing)

De Sponsored FFI kan zijn:

• Een Sponsored Investment Entity
• Een Sponsored Controlled Foreign Corporation (CFC)

FFI - Gesponsord Gesloten Beleggingsinstrument

Een Sponsored Closely Held Investment Vehicle (CHIV) is een specifiek type Sponsored FFI onder FATCA, gedefinieerd als:

• Een niet-Amerikaanse investeringsentiteit die closely held is (eigendom van maximaal 20 personen) en een sponsoring entity heeft die alle FATCA-complianceverplichtingen namens haar uitvoert.

Belangrijkste kenmerken:

• Closely held: Maximaal 20 personen bezitten alle vermogensbelangen.
• Geen registratie bij de IRS: In plaats daarvan registreert de Sponsoring Entity zich en verkrijgt een GIIN.
• De FATCA-compliance (bijv. due diligence, rapportage, bronbelasting) wordt verzorgd door de Sponsoring Entity.

Active NFFE – Beursgenoteerde entiteit of een gelieerde entiteit van een beursgenoteerde entiteit

Een Active NFFE (Non-Financial Foreign Entity) die beursgenoteerd is of een gelieerde entiteit van een beursgenoteerde entiteit is een FATCA-classificatie voor niet-Amerikaanse entiteiten die geen financiële instelling zijn en aan specifieke criteria voldoen.

Definitie:

Een entiteit kwalificeert als Active NFFE – Beursgenoteerde of gelieerde entiteit als zij aan een van de volgende voorwaarden voldoet:

1. Beursgenoteerde entiteit: De aandelen worden regelmatig verhandeld op een of meer erkende effectenmarkten (zoals gedefinieerd door de IRS).

Bijvoorbeeld: Een niet-Amerikaanse vennootschap genoteerd aan de London Stock Exchange.

OF

2. Gelieerde entiteit van een beursgenoteerde entiteit: De entiteit maakt deel uit van dezelfde uitgebreide gelieerde groep (≥50% eigendomsbelang) als een hierboven beschreven beursgenoteerde entiteit.

Actieve NFFE - Overheidsentiteit of entiteit die volledig eigendom is van een of meer overheidsentiteiten

Een Active NFFE – Government Entity or Wholly Owned by One or More Government Entities is een classificatie onder FATCA voor bepaalde niet-Amerikaanse entiteiten die geen financiële instellingen zijn en die ofwel:

1. Government Entities

Entiteiten die onderdelen, departementen of agentschappen zijn van:

• Een buitenlandse overheid
• Een politieke onderverdeling (bijv. een provincie, staat of gemeente)
• Een volledig in staatseigendom zijnd agentschap of overheidsorgaan van een dergelijke overheid

OF

2. Wholly Owned by Government Entities

Entiteiten die:

• Direct of indirect volledig eigendom zijn van een of meer buitenlandse overheden
• Uitsluitend overheidstaken uitvoeren (geen commerciële activiteiten)

Actieve NFFE - Internationale Organisatie

Een Active NFFE – International Organisation is een FATCA-categorie voor niet-Amerikaanse entiteiten die geen financiële instellingen zijn en die als internationale organisatie aan specifieke criteria voldoen.

Definitie:

Een internationale organisatie onder FATCA is een entiteit die:

• Is opgericht bij verdrag of andere formele overeenkomst tussen twee of meer landen, en
• Erkend is als internationale organisatie, bijvoorbeeld door de VS of op grond van internationaal recht.

Active NFFE – Centrale bank of entiteit volledig in eigendom van een of meer centrale banken

Een Active NFFE – Central Bank or Entity Wholly Owned by One or More Central Banks is een classificatie onder FATCA voor niet-Amerikaanse entiteiten die geen financiële instellingen zijn en die ofwel centrale banken zijn of volledig in eigendom van centrale banken.

Definitie:

Deze categorie omvat:

1. Central Banks:

• Instellingen die fungeren als de primaire monetaire autoriteit van een land of groep landen.
• Verantwoordelijk voor het uitgeven van valuta, het reguleren van het monetair beleid en het handhaven van de financiële stabiliteit.

OF

2. Entities Wholly Owned by Central Banks:

• Niet-commerciële entiteiten die voor 100% in eigendom zijn (direct of indirect) van een of meer centrale banken.
• Moeten uitsluitend centrale bankactiviteiten of andere overheidstaken uitvoeren, geen commerciële activiteiten.

Actieve NFFE - Andere

Active NFFE – Other is een categorie onder FATCA voor niet-Amerikaanse entiteiten die geen financiële instellingen zijn en kwalificeren als Active NFFE's, maar niet vallen onder de specifieke subcategorieën zoals:

• Beursgenoteerde entiteiten
• Overheidsinstanties
• Internationale organisaties
• Centrale banken of volledig door hen gehouden entiteiten

Definitie:

• Een entiteit kwalificeert als Active NFFE – Other als zij voldoet aan de algemene Active NFFE-toets, waaronder:
• Minder dan 50% van het bruto-inkomen bestaat uit passief inkomen (bijv. rente, dividenden, huur, enz.), en
• Minder dan 50% van de activa genereert passief inkomen of wordt aangehouden voor de generatie daarvan
• De entiteit is geen financiële instelling

Passieve NFFE

Een Passive NFFE (Non-Financial Foreign Entity) is een niet-Amerikaanse entiteit die:

• Geen financiële instelling is, en
• Niet kwalificeert als Active NFFE onder de FATCA-regels

Belangrijkste kenmerken:

Een Passive NFFE is doorgaans:

• Een entiteit waarbij 50% of meer van het bruto-inkomen bestaat uit passief inkomen (bijv. rente, dividenden, huur, royalty's), of
• 50% of meer van de activa genereert passief inkomen (of wordt aangehouden voor de generatie daarvan)