У цій статті наведено визначення ключових термінів і математичних формул, що використовуються в системі Unified Trading Wallet. Розуміння цих понять допоможе Вам ефективніше керувати обліковим записом, оцінювати ризики та ухвалювати зважені торгові рішення.
Загальна номінальна вартість усіх активів у Вашому гаманці без урахування коригувань на ризик.
Формула: Значення балансу = Σ(Баланс активу × Ринкова ціна)
Приклад:
Скоригована вартість Ваших активів після застосування дисконтів, що використовується для розрахунку маржі.
Формула: Вартість застави = Σ(Баланс активу × Ринкова ціна × (1 - Ставка дисконту))
Приклад:
Загальна вартість Вашого облікового запису з урахуванням облікових прибутків і збитків.
Формула: Капітал = Вартість застави + Обліковий П/З
Мінімальна застава, необхідна для відкриття нової позиції.
Формула: Початкова маржа = Розмір позиції × Ціна × Ставка початкової маржі
Приклад:
Мінімальна застава, необхідна для утримання позиції відкритою.
Формула: Підтримувальна маржа = Розмір позиції × Ціна × Ставка підтримувальної маржі
Фактичне співвідношення: Ставка підтримувальної маржі = 0,8 (80 % від вимог спотової маржі)
Обсяг застави, доступний для відкриття нових позицій або покриття збитків.
Формула (без ордерів): Доступна маржа = Капітал + Обліковий П/З за деривативами − Вимоги до початкової маржі
Формула (з ордерами): Доступна маржа = Капітал + Обліковий П/З за деривативами − Спот-маржа − Заблоковані кошти − Початкова маржа − Вимоги до маржі за деривативами (з ордерами)
Альтернативний розрахунок, який може враховувати додаткові чинники.
Формула: Вільна маржа = Капітал − Вимоги до маржі − Заблоковані кошти
Відсоток, що відображає стан Вашого облікового запису стосовно вимог до маржі.
Формула: Рівень маржі = (Вартість застави + Обліковий П/З) / Вимоги до маржі × 100 %
Інтерпретація:
Ціна, за якої Вашу позицію буде автоматично закрито.
Для лонг-позицій: Ціна ліквідації = Ціна відкриття × (1 − (Вартість застави / Вартість позиції − Ставка підтримувальної маржі))
Для шорт-позицій: Ціна ліквідації = Ціна відкриття × (1 + (Вартість застави / Вартість позиції − Ставка підтримувальної маржі))
Рівень маржі, за якого спрацьовують попередження та можлива ліквідація.
Типові значення:
Загальний прибуток або збиток за всіма відкритими позиціями.
Формула: Обліковий П/З = Σ(Розмір позиції × (Поточна ціна − Ціна відкриття))
Частина облікового П/З, яку можна використовувати як заставу.
Формула: Обліковий П/З як маржа = max(0, Обліковий П/З × Коефіцієнт кредиту маржі)
Примітка: Як правило, лише прибутки зараховуються як маржа; збитки зменшують доступну заставу.
Цінові потоки інституційного рівня для оцінки застави.
Характеристики:
Резервна ціна на основі даних книги ордерів.
Формула: Середня ставка = (Найкращий бід + Найкращий аск) / 2
Відсоток вартості активу, що зараховується до застави.
Формула: Ефективна застава = Вартість активу × Значення капіталу
Типові значення капіталу:
Поріг, що активує автоматичну конвертацію застави.
Формула:
USD_Shortfall = USD_Balance + Unrealized_PnL
Trigger_Condition = USD_Shortfall < Trigger_Threshold
Обсяг застави, що підлягає конвертації під час автоконвертації.
Формула: Required_Conversion = max(0, Trigger_Threshold - Current_Shortfall)
Дефіцит вартості застави, який необхідно покрити.
Формула: Collateral_Shortfall = Collateral_Value + Unrealized_PnL - Required_Margin
Обсяг кредиту, доступного для торгівлі.
Формула: Available_Credit = Credit_Limit - Credit_Used
Розрахунок рівня маржі під час використання кредитних інструментів.
Формула: Credit_Margin_Level = (Collateral - Credit_Used) / Credit_Used × 100%
Коефіцієнт для визначення вимог до застави за кредитом.
Формула: Required_Collateral = Credit_Used × Collateral_Multiplier
Усі активи конвертуються в еквівалент USD для розрахунку маржі.
Доступна маржа: Available_Margin = Collateral_Value_USD + Total_Unrealized_As_Margin - Initial_Margin_With_Orders
Дисконт не застосовується; розрахунки ведуться у власній валюті гаманця.
Доступна маржа: Available_Margin = Balance_Value + Unrealized_PnL - Margin_Requirements
Поєднує спот і фʼючерси з крос-маржинуванням.
Загальна доступна маржа: Available_Margin = Spot_Collateral_Value + Futures_Collateral_Value + Net_Unrealized_PnL - Total_Margin_Requirements
Співвідношення вартості позиції до застави.
Формула: Leverage_Ratio = Total_Position_Value / Collateral_Value
Чутливість Вашого портфеля до змін ціни.
Формула: Portfolio_Delta = Σ(Position_Size × Delta_Per_Unit)
Розрахунковий максимальний збиток за визначений період.
Спрощена формула: VaR = Portfolio_Value × Volatility × Confidence_Factor × √Time_Period
Спеціальний курс для конвертації токенів комісії.
Формула:
KFEE_USD_Rate = 100:1 (фіксований)
KFEE_Available_USD = KFEE_Balance / 100
Черговість списання комісії:
Склад облікового запису:
Розрахунки:
Застава USDT = 10 000 × (1 - 0,02) = $9 800
Застава BTC = 1 × $50 000 × (1 - 0,02) = $49 000
Загальна застава = $58 800
Позиція: : Long 2 BTC фʼючерси за $50 000, застава: $20 000, підтримувальна маржа: 5%
Розрахунок:
Вартість позиції = 2 × $50 000 = $100 000
Необхідна підтримувальна маржа = $100 000 × 0,05 = $5 000
Ціна ліквідації ≈ $50 000 × (1 - ($20 000/$100 000 - 0,05)) = $42 500