Ordens de limitação de perdas

Uma ordem de limitação de perdas permite-lhe comprar ou vender quando o preço de um ativo (por exemplo, BTC) atinge um preço especificado, denominado preço limite. Isto permite-lhe limitar as perdas ou consolidar os lucros numa posição longa ou curta, podendo também ser utilizado para entrar no mercado. É importante notar que a sua ordem de limitação de perdas não está diretamente associada a uma posição (por predefinição, não é apenas reduzir – a menos que seja selecionado), sendo uma ordem independente; se sair de uma posição por outra via, a ordem de limitação de perdas também tem de ser cancelada manualmente. As ordens de limitação de perdas estão disponíveis como ordens primárias ou de fecho condicional via Kraken Pro e no formulário de ordens avançadas em Kraken.com.

Quando o índice ou o último preço negociado (conforme disponibilidade) atinge o preço limite, a ordem de limitação de perdas é executada imediatamente como ordem de mercado, incorrendo em comissões de tomador na execução.

Note que, uma vez atingido o preço limite, é criada uma ordem de mercado que poderá ser executada a um preço inferior (no caso de venda) ou superior (no caso de compra) ao preço limite. Em mercados com elevada volatilidade e liquidez relativamente baixa, como os mercados de criptomoedas, é provável que o preço de execução seja significativamente inferior ou superior ao preço limite. 

Limitação de perdas: Aciona uma ordem de mercado (de compra ou venda) quando o último preço negociado* atinge o preço limite que especificar. *O acionamento pelo preço de índice está disponível em determinados pares. 

Preço limite: O preço ao qual a ordem de limitação de perdas é acionada, definido por si.

Pode utilizar uma ordem stop de venda para se proteger contra descidas do preço de mercado. Nestas ordens, o preço limite é definido abaixo do preço de mercado atual. Se for definido acima do preço de mercado, será executado imediatamente.

Pode especificar o preço limite de venda de duas formas:

1. Um preço fixo. Por exemplo, se o preço de mercado atual do BTC for 50 000 $, pode defini-lo para 49 500 $ de modo a acionar uma venda de mercado caso o preço desça para 49 500 $.

2. Desvio em percentagem face ao preço de mercado atual. Por exemplo, se o preço de mercado atual do BTC for 60 000 $, um desvio negativo de 10% sobre o preço de mercado atual acionará uma venda de mercado quando o preço descer para 54 000 $.

Exemplo: Suponha que comprou 0,08 BTC/USD a 20 500 $ na expectativa de que o preço de mercado subiria. No entanto, pretende limitar as perdas potenciais desta compra, pelo que define o preço limite em 20 000 USD. Assim, se o preço de mercado descer para 20 000 $, o seu BTC será vendido.

Uma ordem de compra stop pode ser utilizada para proteger contra a subida do preço de mercado. Nestas ordens, o preço limite é definido acima do preço de mercado atual. Se for definido abaixo do preço de mercado, será executado imediatamente.

Pode especificar o preço limite de compra stop de duas formas:

1. Um preço fixo. Por exemplo, se o preço de mercado atual do BTC for 52 500 $, pode defini-lo em 53 000 $ para acionar uma compra de mercado quando o preço subir para 53 000 $.

2. Desvio em percentagem face ao preço de mercado atual. Por exemplo, se o preço de mercado atual do BTC for 60 000 $, um desvio positivo de 10% sobre o preço de mercado atual acionará uma compra de mercado quando o preço subir para 66 000 $.

Exemplo: Suponha que o preço de mercado do BTC/USD é 20 500 $. A sua análise indica que «se o preço atingir 21 000 $, vai continuar a subir» e pretende colocar uma ordem de compra antecipada para tirar partido disso. Poderia criar uma limitação de perdas de compra stop a 21 000 $ para entrar no mercado assim que a tendência se iniciar.