Questo articolo illustra alcuni dei concetti e delle metriche più tecniche nella pagina Portfolio di Kraken Pro.
Pur essendo utili per la gestione del portfolio, queste metriche non devono essere utilizzate ai fini fiscali. Sebbene fungano da indicatori per tutti i clienti, indipendentemente dal luogo o dalla giurisdizione in cui si trovano, ogni paese o area geografica può adottare metodi specifici per calcolare e contabilizzare il costo base e il P&L.
Il prezzo medio, il costo base e il P&L (profitti e perdite) sono metriche chiave che possono offrirti un quadro più chiaro della performance dei tuoi asset. Ecco cosa significano, perché sono importanti e come vengono calcolate.
Il prezzo medio di un asset che detieni corrisponde al prezzo medio ponderato sul saldo che hai pagato per acquisire il tuo saldo attuale. Questa metrica è essenziale perché ti aiuta a stabilire il punto di partenza per il calcolo dei profitti o delle perdite.
Se acquisti 10 ETH a 3.000 USD, il tuo prezzo medio è pari a 3.000 USD.
Se acquisti altri 5 ETH a 3.600 USD, il tuo prezzo medio diventa la media ponderata sul saldo di entrambi gli acquisti:
(10 * 3.000 + 5 * 3.600) / 15 = 3.200 USD
Se successivamente vendi 5 ETH, il prezzo medio non cambierà poiché rappresenta semplicemente il prezzo medio dei tuoi acquisti, non delle tue spese.
Il costo base di un asset è il prezzo medio moltiplicato per il tuo saldo. Rappresenta il valore che hai speso per acquisire il tuo saldo attuale.
Se il prezzo medio di ETH indicato nell'esempio precedente è di 3.200 USD e possiedi 15 ETH, il tuo costo base è di 48.000 USD.
Effettuiamo le seguenti rettifiche al prezzo medio e al costo base per facilitare l’applicazione generalizzata di questi calcoli:
Tutti i calcoli storici del prezzo medio vengono effettuati in USD, quindi convertiamo il valore nella tua valuta di visualizzazione utilizzando il tasso attuale sui nostri siti e sulle nostre app.
Non includiamo le commissioni di trading nel prezzo medio o nel costo base.
Valutiamo tutti i depositi, prelievi e trasferimenti nel momento in cui vengono effettuati. Ad esempio, se depositi BTC quando il prezzo è di 100.000 USD, applicheremo quel prezzo per calcolare il costo base per il prezzo medio di ingresso. Se necessario, puoi aggiornare manualmente questo prezzo. Scopri come modificare il prezzo di ingresso nel menu a discesa qui di seguito.
I trasferimenti ai wallet di futures sono considerati prelievi e determinano profitti e perdite realizzati. I trasferimenti da futures a spot sono considerati depositi e sono valutati nel momento in cui vengono effettuati ai fini del costo base.
Anche le ricompense guadagnate sono considerate depositi e vengono valutate nel momento in cui vengono erogate.
Se il prezzo medio o il costo base attribuito a un deposito non riflette il tuo costo di acquisizione effettivo, Kraken Pro ti consente di modificare manualmente il prezzo di ingresso. Questa funzione è utile quando si depositano asset da wallet esterni o si effettuano trasferimenti tra wallet interni di Kraken.
Nota: la modifica del prezzo di ingresso influisce direttamente sul prezzo medio, sul costo base e sui profitti e perdite non realizzati per l'asset associato. Non influisce sul record della transazione originale o sul prezzo di esecuzione.
Apri la pagina Storico e seleziona le opzioni Principale e Ledger nella parte superiore della schermata.
Seleziona la voce del ledger relativa al deposito o al trasferimento per il quale desideri modificare il prezzo di ingresso.
Clicca sull'icona della matita accanto a "Prezzo di ingresso" nella finestra contenente i dettagli.
Inserisci il prezzo desiderato e scegli la valuta quotata appropriata (ad es. USD, EUR, GBP, ecc.)
Clicca su "Aggiorna" per salvare le modifiche; verrà visualizzato un messaggio se l’operazione è andata a buon fine.
Una volta applicato, il prezzo aggiornato comparirà nel campo del prezzo di ingresso.
Il P&L (profitti e perdite) è un indicatore di quanto il tuo asset ha guadagnato o perso rispetto al costo base. Il P&L si presenta in due forme:
P&L non realizzato: questo dato riflette il profitto o perdita potenziale sugli asset che detieni ancora nei tuoi saldi. Ti consente di monitorare la situazione del saldo attuale e di decidere se mantenere, vendere o acquistare più asset.
P&L non realizzato = valore di mercato attuale - costo base = (prezzo di mercato attuale * saldo) - costo base
P&L non realizzato (%) = ( (prezzo di mercato attuale * saldo) - costo base) / costo base
P&L realizzato: questo dato riflette il profitto o la perdita che hai effettivamente realizzato dalla vendita di un asset.
P&L realizzato = (prezzo di vendita - prezzo medio) * quantità venduta
Come sopra, se acquisti 10 ETH a 3.000 USD, il tuo costo base è 30.000 USD.
Se il prezzo di ETH sale a 3.400 USD, il tuo P&L non realizzato diventa:
(3.400 * 10) - 30.000 = 4.000 USD
Se vendi 5 ETH a 3.400 USD, realizzi 2.000 USD di P&L e il tuo P&L non realizzato scende a 2.000 USD, poiché questo è il valore non realizzato degli ETH che ancora detieni.
Come per il costo base, abbiamo modificato i calcoli del P&L in Kraken Pro per renderli più generalmente applicabili e utili per tutti i clienti:
Le commissioni di trading e per i versamenti vengono applicate direttamente come P&L realizzato nel momento in cui la commissione viene addebitata.
Le posizioni con margine spot chiuse realizzano il P&L al momento della chiusura, ma il P&L non realizzato per le operazioni di trading con margine viene calcolato come descritto nella pagina Come calcolare i profitti e le perdite sul trading con margine. Il P&L non in USD derivante da posizioni con margine spot chiuse sarà considerato come deposito e valutato nel momento in cui viene realizzato ai fini della determinazione del prezzo medio.
Anche il P&L non realizzato sui derivati non viene integrato nel calcolo del P&L non realizzato basato sugli asset, ma viene incluso nella scheda Derivati ed è calcolato come descritto nella pagina Comprendere il processo di calcolo dei profitti e delle perdite.
Il costo base e il P&L possono aiutarti a valutare il tuo portfolio come segue:
Monitorare le performance degli asset: confrontando il valore attuale degli asset detenuti con il costo base, puoi vedere quali asset stanno crescendo o diminuendo in termini di valore.
Prendere decisioni informate: il P&L non realizzato ti aiuta a decidere se mantenere o chiudere una posizione, mentre il P&L realizzato può servirti per valutare il successo delle operazioni di trading passate.