Restrizioni al trading su margine per i clienti in Australia

Ultimo aggiornamento: 8 ottobre 2026

Il trading a margine tramite estensioni in fiat è ora soggetto a restrizioni per i clienti Kraken residenti in Australia, a meno che non superino una valutazione Target Market Determination (TMD) o siano classificati come Wholesale Investor (ai sensi del Corporations Act 2001). Queste restrizioni non si applicano al trading a margine tramite estensioni in crypto.

Il trading a margine tramite estensioni in fiat è disponibile per i clienti australiani che superano la valutazione TMD. La valutazione è accessibile dal modulo d'ordine per il trading a margine su Kraken Pro e verifica che i clienti australiani soddisfino le condizioni di idoneità per il trading a margine tramite estensioni in fiat.

In alternativa, i clienti australiani che soddisfano la definizione di Wholesale Investor ai sensi del Corporations Act 2001 (vedi la sezione Requisiti di seguito) possono utilizzare le estensioni di trading a margine in fiat. I clienti australiani che soddisfano questo requisito devono fornire documentazione a supporto tramite questo modulo per accedere al trading a margine tramite estensioni in fiat.

Date importanti

A partire dal 30 agosto 2024, i clienti australiani che non si sono qualificati come Wholesale Investor non potranno aprire posizioni tramite estensioni di margine in fiat e potranno solo ridurre o chiudere le posizioni esistenti.

I clienti possono comunque dimostrare il proprio status di Wholesale Investor dopo la data indicata. Per farlo, fornisci la documentazione a supporto tramite questo modulo.

Requisiti per i clienti australiani per accedere al trading a margine tramite estensioni in fiat

Per essere idonei al trading a margine in fiat su Kraken, i clienti australiani devono superare la Target Market Determination o dimostrare di essere un investitore wholesale come descritto di seguito.

Quali sono le restrizioni previste?

Tipi di coppia	Esempi di coppia	Acquisto per aprire una posizione long*	Vendita per aprire una posizione short
Crypto vs. Crypto	BTC/ETH, BTC/USDT	Non si applicano restrizioni	Non si applicano restrizioni
Crypto vs. Fiat	BTC/AUD, USDT/AUD	Si applicano restrizioni	Non si applicano restrizioni

* La chiusura o la riduzione di posizioni a margine esistenti non è soggetta ad alcuna restrizione. I clienti potranno sempre eseguire trade per riacquistare posizioni short esistenti o liquidare posizioni long esistenti.

Requisiti Target Market Determination

La Target Market Determination serve a identificare i clienti con una solida conoscenza dei rischi associati al trading a leva.

La valutazione verifica la comprensione del trading a margine spot e l'idoneità al rischio attuale. Se viene superata, consente l'accesso al trading a margine tramite estensioni in fiat. In caso contrario, dovrai attendere per ripetere la valutazione oppure fare trading tramite altre estensioni in crypto.

Kraken Margin Trading TMD

Requisiti per qualificarsi come Wholesale Investor

1
Assicurati di avere un account di Kraken verificato.
2
Soddisfa uno dei criteri indicati nella sezione Criteri Wholesale Investor di seguito.
3
Compila il nostro modulo di qualifica Wholesale via web.

Categoria cliente wholesale: patrimonio individuale

Applicabile sia ai clienti Corporate che ai clienti individuali.

Per candidarsi come Individual Wealth Individual, è necessario soddisfare almeno uno dei seguenti criteri:

•
Il patrimonio netto è pari ad almeno 2,5 milioni AUD
•
Il tuo reddito lordo annuo per ciascuno degli ultimi 2 esercizi finanziari è stato pari ad almeno 250.000 AUD.

Se sei un Business Applicant e la tua attività non soddisfa i requisiti del Large Business Test, potresti qualificarti come "Controlled Entity". In qualità di Controlled Entity, valuteremo tutti i "Controlling Individual" associati alla tua attività. Come Controlled Entity, almeno uno dei seguenti criteri deve essere soddisfatto:

•
Il patrimonio netto dell'Individuo Controllante è pari ad almeno 2,5 milioni di AUD.
•
Il reddito lordo annuo dell'Individuo Controllante per ciascuno degli ultimi 2 anni finanziari è stato di almeno 250.000 AUD.

Documenti di supporto richiesti:

•
Copia di un certificato rilasciato da un commercialista abilitato* (comprensivo di ABN) negli ultimi 6 mesi, che attesti il soddisfacimento di almeno uno dei criteri indicati.
*Commercialista qualificato ai sensi della sezione 88B del Corps Act (membro di un ordine professionale specifico)

Categoria cliente wholesale: investitore professionale

Applicabile sia ai clienti Corporate che ai clienti individuali.

In qualità di investitore professionale, almeno uno dei seguenti criteri deve essere soddisfatto:

•
Titolari di licenza per servizi finanziari. L'esenzione non si estende ad amministratori, dirigenti, senior manager o rappresentanti autorizzati del titolare della licenza. Questa categoria è pertanto limitata al solo titolare effettivo della licenza.
•
Entità quotate e qualsiasi persona giuridica collegata a un'entità quotata.
•
Un ente regolamentato dall'APRA, diverso da un fiduciario di uno dei seguenti soggetti (ai sensi del Superannuation Industry (Supervision) Act 1993): un fondo pensione, un fondo di deposito approvato, un trust pensionistico collettivo o un regime pensionistico del settore pubblico.
•
Una persona fisica è un soggetto registrato ai sensi del Financial Sector (Collection of Data) Act 2001.
•
Il fiduciario di uno dei seguenti soggetti (ai sensi del Superannuation Industry (Supervision) Act 1993 e a condizione che il fondo, trust o regime disponga di un patrimonio netto di almeno 10 milioni di dollari): un fondo pensione (escluso SMSF), un fondo di deposito approvato, un trust pensionistico collettivo o un regime pensionistico del settore pubblico.
•
Una persona o entità che detiene o "controlla" asset lordi per almeno 10 milioni di dollari, inclusi eventuali importi detenuti da un associato o tramite un trust gestito dalla persona stessa.
•
Un'autorità pubblica esente.
•
Una persona giuridica che svolge attività di investimento in prodotti finanziari, interessi fondiari o altri investimenti e, a tal fine, investe fondi ricevuti (direttamente o indirettamente) a seguito di un'offerta o di un invito rivolto al pubblico, i cui termini prevedono che i fondi sottoscritti siano investiti per tali scopi.
•
Entità straniera che, se costituita o incorporata in Australia, rientrerebbe in uno dei paragrafi precedenti.

Documenti di supporto richiesti:

•
Documentazione a supporto, datata entro gli ultimi 6 mesi, relativa ad almeno uno dei criteri elencati.

Categoria cliente wholesale: grande impresa

Applicabile solo ai clienti aziendali.

Devi fornire la prova che l'impresa non è una piccola impresa. Per soddisfare questo criterio, l'azienda deve impiegare:

•
Almeno 100 dipendenti se l'attività include la produzione di beni; in tutti gli altri casi, almeno 20 dipendenti.
•
Oppure devi essere una persona giuridica collegata a una società che rientra in una delle categorie sopra indicate.

Documenti di supporto richiesti:

•
Dichiarazione datata entro gli ultimi 6 mesi, firmata dagli amministratori dell'azienda, che attesti il numero di dipendenti.