Un ordre trailing stop est une modification d’un ordre stop loss typique qui se déclenchera à un pourcentage défini ou à un montant absolu éloigné du prix de référence actuel de l’actif (indiciel, dernier ou de référence).
Dans un ordre trailing stop, un ordre au marché sera placé lorsque le prix aura régressé par rapport au prix de pic le plus favorable d’un montant offset spécifié.
Pour utiliser ce type d’ordre, deux paramètres doivent être respectés :
Trailing offset : Il s’agit de l’offset par rapport au prix de référence (indiciel, dernier ou de référence*) auquel un ordre au marché sera placé. Il peut être saisi soit en pourcentage fixe, soit en montant offset nominal en devise de cotation (par exemple USD).
Quantité d’ordre : Il s’agit du montant total de votre ordre, le montant que vous essayez d’acheter ou de vendre.
Les ordres trailing stop sont disponibles en tant qu’ordres de clôture principaux ou conditionnels via le formulaire d’ordre Kraken Pro.
Un ordre trailing stop est conçu pour protéger les gains en permettant à une transaction de rester ouverte et de continuer à générer des bénéfices tant que le prix évolue favorablement. L’ordre se déclenche lorsque le prix régresse d’un pic de prix local à un pourcentage ou un montant absolu spécifié.
Les ordres d’achat trailing stop suivent le marché à la baisse et se déclenchent une fois que le prix a augmenté d’un montant spécifié par rapport au prix le plus bas après l’entrée de l’ordre.
Les ordres de vente trailing stop suivent le marché à la hausse et se déclenchent une fois que le prix a diminué d’un montant spécifié par rapport au prix le plus élevé après l’entrée de l’ordre.
Cela offre aux traders un niveau de protection lors du trading sur Kraken (avec ou sans l’utilisation de marge) tout en suivant également le marché sur des mouvements de prix favorables pour verrouiller les profits.
Remarque : Jusqu’à 20 ordres trailing peuvent être actifs en même temps sur un seul compte.
Pour clôturer une position long, vous devez placer un ordre de vente trailing stop en dessous du prix du marché actuel. Imaginons que le prix actuel du BTC est de 20 000 $ et que vous disposez d’une position long de 1 BTC. Vous utilisez un ordre de vente trailing stop pour vous protéger contre les baisses de prix et pour profiter des hausses de prix.
Vous soumettez un ordre de vente trailing stop avec un trailing offset de 5% pour une quantité de 1 BTC :
Si le prix n’augmente pas après l’entrée de l’ordre à 20 000 $, et diminue de 5% ou 1 000 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 19 000 $ et soumettra un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.
Si le prix augmente après l'entrée de l’ordre à 20 000 $ jusqu’à un maximum de 22 000 $, puis diminue de 5% ou 1 100 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 20 900 $ et soumettra un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.
Vous soumettez un ordre de vente trailing stop avec un offset en USD de 1 000 $ pour une quantité de 1 BTC :
Si le prix n’augmente pas après l’entrée de l’ordre à 20 000 $ et diminue de 1 000 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 19 000 $ et soumettra un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.
Avec une entrée d’ordre à 20 000 $, si le prix augmente jusqu’à un maximum de 22 000 $, puis diminue de 1 000 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 21 000 $. Soumission d’un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.
Pour fermer une position short, vous placerez un ordre d’achat trailing stop au-dessus du prix du marché actuel. Imaginons que le prix actuel est de 20 000 $ et que vous disposez d’une position short 1 BTC. Vous utilisez un ordre d’achat trailing stop pour vous protéger contre les augmentations de prix et pour profiter des baisses de prix.
Vous soumettez un ordre d’achat trailing stop avec un trailing offset de 5% pour une quantité de 1 BTC :
Si le prix ne diminue pas après l’entrée de l’ordre à 20 000 $, et augmente de 5% ou 1 000 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 21 000 $ et soumettra un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.
Si le prix diminue après l’entrée de l’ordre à 20 000 $ jusqu’à un minimum de 18 000 $, puis augmente de 5% ou 900 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 18 900 $ et soumettra un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.
Vous soumettez un ordre d’achat trailing stop avec un offset en USD de 1 000 $ pour une quantité de 1 BTC :
Si le prix ne diminue pas après l’entrée de l’ordre à 20 000 $ et augmente de 1 000 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 21 000 $ et soumettra un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.
Si le prix diminue après l’entrée de l’ordre à 20 000 $ jusqu’à un minimum de 18 000 $, puis augmente de 1 000 $, l’ordre stop loss sera déclenché à un prix de 19 000 $ et soumettra un ordre au marché pour 1 BTC afin de sortir de la position.