Nøglebegreber og formler i Unified Wallet

Den samlede nominelle værdi af alle aktiver i din wallet uden risikojusteringer.

Formel: Balance Value = Σ(Asset Balance × Market Price)

Eksempel:

• 1.000 USDT til 1,00 $ = 1.000 $
• 0,5 BTC til 50.000 $ = 25.000 $
• Samlet Balance Value = 26.000 $

Den justerede værdi af dine aktiver efter anvendelse af Haircuts, brugt til marginberegninger.

Formel: Collateral Value = Σ(Asset Balance × Market Price × (1 - Haircut Rate))

Eksempel:

• 1.000 USDT: 1.000 × 1,00 $ × (1 - 0,02) = 980 $
• 0,5 BTC: 0,5 × 50.000 $ × (1 - 0,10) = 22.500 $
• Samlet Collateral Value = 23.480 $

Din samlede kontoværdi inklusive urealiserede gevinster og tab.

Formel: Equity = Collateral Value + Unrealized PnL

Den mindste sikkerhed, der kræves for at åbne en ny position.

Formel: Initial Margin = Position Size × Price × Initial Margin Rate

Eksempel:

• Position: 10 BTC futures
• Price: 50.000 $
• IM Rate: 5%
• Initial Margin = 10 × 50.000 $ × 0,05 = 25.000 $

Den mindste sikkerhed, der kræves for at holde en position åben.

Formel: Maintenance Margin = Position Size × Price × Maintenance Margin Rate

Faktisk forhold: Maintenance Margin Rate = 0,8 (80% af spot margin-krav)

Mængden af sikkerhed, der er tilgængelig for nye positioner eller til at absorbere tab.

Formel (uden ordrer): Available Margin = Equity + Derivatives Unrealized PnL - Initial Margin Requirements

Formel (med ordrer): Available Margin = Equity + Derivatives Unrealized PnL - Spot Margin - Withheld - Initial Margin - Derivatives Margin Requirements (med ordrer)

Alternativ beregning, der kan inkludere yderligere faktorer.

Formel: Free Margin = Equity - Margin Requirements - Withheld Funds

En procentdel, der angiver din kontos sundhed i forhold til margin-krav.

Formel: Margin Level = (Collateral Value + Unrealized PnL) / Margin Requirements × 100%

Fortolkning:

• > 200%: Sund konto
• 100-200%: Nærmer sig margin call
• < 100%: Likvidationsrisiko

Den pris, hvor din position automatisk lukkes.

For lange positioner: Liquidation Price = Entry Price × (1 - (Collateral Value / Position Value - Maintenance Margin Rate))

For korte positioner: Liquidation Price = Entry Price × (1 + (Collateral Value / Position Value - Maintenance Margin Rate))

Margin-niveauet, der udløser advarsler og potentiel likvidation.

Typiske værdier:

• Advarselsniveau: 150%
• Likvidationsniveau: 100%
• Auto-konverteringsudløser: 120%

Den samlede fortjeneste eller tab fra alle åbne positioner.

Formel: Unrealized PnL = Σ(Position Size × (Current Price - Entry Price))

Den del af urealiseret PnL, der kan bruges som sikkerhed.

Formel: Unrealized PnL as Margin = max(0, Unrealized PnL × Margin Credit Factor)

Bemærk: Kun gevinster tæller typisk som margin; tab reducerer tilgængelig sikkerhed.

Prisfeeds af institutionel kvalitet, der bruges til værdiansættelse af sikkerhed.

Karakteristika:

• Tidsvægtede gennemsnitspriser
• Aggregering fra flere kilder
• Manipulationsresistent
• Opdateres hvert par sekunder

Fallback-prissætning baseret på ordrebogsdata.

Formel: Mid Rate = (Best Bid + Best Ask) / 2

Den procentdel af et aktivs værdi, der tæller med som sikkerhed.

Formel: Effective Collateral = Asset Value × Equity Value

Almindelige Equity Values:

• USD, EUR, GBP: 1,00 (0% haircut)
• USDC: 0,98-0,99 (1-2% haircut)
• BTC, ETH: 0,97-0,98 (2-3% haircut)
• Altcoins: 0,5-0,97 (3-50% haircut)

Grænsen, der aktiverer automatisk konvertering af sikkerhed.

Formel:

USD_Shortfall = USD_Balance + Unrealized_PnL

Trigger_Condition = USD_Shortfall < Trigger_Threshold

Mængden af sikkerhed, der skal konverteres under automatisk konvertering.

Formel: Required_Conversion = max(0, Trigger_Threshold - Current_Shortfall)

Underskuddet i sikkerhedsværdi, der skal håndteres.

Formel: Collateral_Shortfall = Collateral_Value + Unrealized_PnL - Required_Margin

Mængden af kredit tilgængelig for handel.

Formel: Available_Credit = Credit_Limit - Credit_Used

Beregning af margin-niveau ved brug af kreditfaciliteter.

Formel: Credit_Margin_Level = (Collateral - Credit_Used) / Credit_Used × 100%

Faktor, der bruges til at bestemme sikkerhedskrav for kredit.

Formel: Required_Collateral = Credit_Used × Collateral_Multiplier

Alle aktiver konverteres til USD-ækvivalent for marginberegninger.

Tilgængelig margin: Available_Margin = Collateral_Value_USD + Total_Unrealized_As_Margin - Initial_Margin_With_Orders

Ingen haircuts anvendes; beregninger i pungens oprindelige valuta.

Tilgængelig margin: Available_Margin = Balance_Value + Unrealized_PnL - Margin_Requirements

Kombinerer spot og futures med krydsmarginering.

Samlet tilgængelig margin: Available_Margin = Spot_Collateral_Value + Futures_Collateral_Value + Net_Unrealized_PnL - Total_Margin_Requirements

Forholdet mellem positionsværdi og sikkerhed.

Formel: Leverage_Ratio = Total_Position_Value / Collateral_Value

Følsomheden af din portefølje over for prisændringer.

Formel: Portfolio_Delta = Σ(Position_Size × Delta_Per_Unit)

Anslået maksimalt tab over en specifik tidsperiode.

Forenklet formel: VaR = Portfolio_Value × Volatility × Confidence_Factor × √Time_Period

Særlig sats for konvertering af gebyrtokens.

Formel:

KFEE_USD_Rate = 100:1 (fast)

KFEE_Available_USD = KFEE_Balance / 100

Rækkefølgen for fradrag af gebyrbetaling:

1. KFEE-tokens (med rabat)
2. Oprindelig parvaluta
3. USD-ækvivalent
4. Andre tilgængelige aktiver (med konvertering)

• Vedligeholdelsesmarginrate: 0.8 (80% af spotmargin-krav)
• Likvidationsmarginrate: 0.4 (40% af spotmargin-krav)

• Høj prispræcision: Bruges til interne beregninger
• Aktivdecimaler: Varierer efter aktiv (f.eks. BTC: 8, USD: 2)
• Procentskala: -4 (for 0,01% præcision)

Kontobeholdninger:

• 10.000 USDT (2% haircut)
• 1 BTC (10% haircut)
• BTC-pris: 50.000 $

Beregninger:

USDT Collateral = 10.000 × (1 - 0,02) = 9.800 $

BTC Collateral = 1 × 50.000 $ × (1 - 0,10) = 45.000 $

Total Collateral = 54.800 $

Position: : Long 2 BTC futures til 50.000 $ Sikkerhed: 20.000 $ Vedligeholdelsesmargin: 5%

Beregning:

Positionsværdi = 2 × 50.000 $ = 100.000 $

Påkrævet vedligeholdelse = 100.000 $ × 0,05 = 5.000 $

Likvidationspris ≈ 50.000 $ × (1 - (20.000 $/100.000 $ - 0,05)) = 42.500 $

• Alle formler antager USD som referencevaluta, medmindre andet er angivet
• Faktiske beregninger kan omfatte yderligere faktorer for specifikke kontotyper
• Kurser og tærskler kan variere baseret på markedsforhold og risikostyringspolitikker
• Regionale bestemmelser kan ændre visse beregninger