Eksempel på tildeling

I denne artikel gennemgår vi en situation, hvor en trader på Kraken Derivatives bliver likvideret, og det nye Position Assignment System (PAS) tildeler den ufyldte likvidation til likviditetsudbydere i PAS. Vi gennemgår alle de svar-eksempler, en deltager vil modtage for dette.

Lad os antage, at der er en klient, hvis nuværende positioner er:

- LONG 1.760.000 Contracts på PI_BTCUSD

- LONG 300.000 Contracts på FI_BTCUSD_200228

Begge disse positioner bruger den primære FI_BTCUSD margin account, som måler risikoen i realtid og værdiansætter sikkerhedsstillelsen i forhold til positionsværdien for at afgøre, om der skal likvideres.

Når margin account for kontraktstypen er under maintenance margin, sker der en likvidation, og systemet sælger disse positioner ind i orderbook til den 0-equity imputed price for hver kontrakt.

I dette tilfælde forløber klientens likvidation som følger:

Dette betyder, at hele FI_BTCUSD_200228-positionen på 300.000 Contracts blev succesfuldt solgt ind i orderbook til nye modparter, der havde eksisterende bud.

PI_BTCUSD-positionen på 1.760.000 Contracts var dog kun i stand til at likvidere 1.007.379 succesfuldt ind i orderbook, hvor de resterende 752.621 ikke kunne finde en ny modpart.

Som et resultat håndteres denne ufyldte likvidationsrest i PAS ved at dirigere LONG-positionen til likviditetsudbydere, der deltager i programmet, baseret på individuelle præferencer.

Nedenfor er et eksempel på en notifikation for en Assignment på 184.317 Contracts tildelt "[email protected]". Klienten modtager følgende e-mail (bemærk, at dette format kan ændre sig, så stol ikke på denne formatering):

Likviditetsudbyderen modtager øjeblikkeligt notifikationen via WebSocket feed, der advarer dem om Assignment. Meddelelsen har dette format:

{
"feed": "fills",
"username": "[email protected]",
"fills": [
{
"instrument": "PI_XBTUSD",
"time": 1581026151,
"price": 9292.5,
"seq": 103,
"buy": true,
"order_id": "87755b99-bfb7-4f51-a72b-70f542f793a5",
"fill_id": "89f0f4f9-66b5-45eb-ba3f-6eeb2da5cadd",
"fill_type": "assignee",
"qty": 184317
}
]
}

Derudover kan klienten forespørge REST API-slutpunktet for fills for at se:

{
"result": "success",
"fills": [
{
"fill_id": "89f0f4f9-66b5-45eb-ba3f-6eeb2da5cadd",
"symbol": "pi_xbtusd",
"side": "buy",
"order_id": "87755b99-bfb7-4f51-a72b-70f542f793a5",
"size": 184317,
"price": 9292.5,
"fillTime": "2020-02-06T21:55:51.000Z",
"fillType": "assignee"
}
...
]
}

Nøglefelterne i svarene er fill_type og fillType (henholdsvis for WebSocket og REST), som begge har værdien "assignee". Dette er den indikation, der skal bruges til programmatisk at håndtere tildelingen.

Bemærk:

- Indstil dine præferencer, som du finder passende, i afsnittet Assignment Program på platformen.

- Du vil ikke modtage en Assignment, som din tilgængelige margin for kontraktstypen ikke kan håndtere.

Decimal- og tusindtalsseparatorerne vist i denne artikel kan afvige fra de formater, der vises på vores handelsplatforme. Gennemgå vores artikel om, hvordan vi bruger punkter og kommaer for mere information.